Cómo planificar y pagar los costos de atención médica durante la jubilación

A medida que avanzan los riesgos de jubilación, es uno de los más imposibles de administrar y mitigar. Desde hace años, las empresas de la industria de servicios financieros, así como los investigadores, han estado asustando a los prejubilados haciéndoles pensar que necesitan una cantidad impía de dinero apartada a los 65 años. para pagar años de costos de atención médica durante la jubilación.

Fidelity Investments, por ejemplo, estimó que la pareja promedio de 65 años necesitaría $ 295,000 en dólares de 2020 para gastos médicos durante la jubilación, excluyendo la atención a largo plazo. Y el Employee Benefit Research Institute estimó que una pareja que se jubilará en 2020 con gastos en medicamentos en el percentil 90 durante la jubilación y que quiera tener un 90% de posibilidades de tener suficiente dinero para gastos de atención médica en la jubilación antes de los 65 años debería destinar $ 325,000. Es cierto que la atención médica no es un riesgo fácil de planificar. “El cuidado de la salud es quizás uno de los riesgos más difíciles de planificar durante la jubilación”, dijo David Blanchett, director de investigación sobre jubilación de Morningstar’s Investment Management. Pero últimamente, los investigadores están rechazando la noción de que necesitará lo que, en efecto, es más de lo que la persona promedio de 65 años ha ahorrado para todos sus gastos de jubilación. (Para el registro, la mediana de los ahorros para la jubilación de los estadounidenses en sus 60 años fue de $ 172,000 según una encuesta del Centro de Estudios sobre la Jubilación de Transamerica, y el valor neto promedio (activos menos pasivos) para las personas de 65 a 74 años fue de $ 266,400, según la Encuesta de Finanzas del consumidor). En resumen, los expertos dicen que los prejubilados deben pensar en los costos de atención médica como un gasto anual que se desglosa en primas fáciles de predecir y gastos de bolsillo menos fáciles de predecir, y luego revisar las probabilidades, las probabilidades reales, de sufrir choques tardíos y gastos de atención a largo plazo. “Creo que hay mucho enfoque en las cifras grandes y aterradoras sin una buena comprensión de quién o cuántos jubilados es probable que gasten sumas tan grandes”, dijo Sudipto Banerjee, vicepresidente de liderazgo de pensamiento para la jubilación en T. Rowe Price. “Seguro que algunos jubilados gastan mucho en atención médica, pero la mayoría no lo hace. Centrarse solo en los grandes números crea una imagen distorsionada de los costos de la atención médica y crea temor entre los jubilados. Creo que parte de este miedo se manifiesta en la infrautilización durante la jubilación “. Además, aunque hay mucha discusión sobre los costos de la atención médica, hay relativamente menos discusión sobre cómo planificarlos, dijo. “La mayoría de las discusiones sobre planificación se centran en el seguro de cuidados a largo plazo, y es comprensible. Pero la elección de diferentes tipos de planes de Medicare (tradicional, Medicare Advantage, Medigap, etc.) y planes de medicamentos (Parte D) también podría tener un gran impacto “. Ver los costos de la atención médica como un gasto anual Según Banerjee, ver los costos de la atención médica para la jubilación como un gasto anual, en lugar de una suma global, hace que sea más fácil para los jubilados planificarlos y pagarlos. Las estimaciones de suma global no son útiles para la planificación porque los costos de atención médica no se incurren como sumas globales. “Incluso si una pareja de 65 años sabe con certeza que necesitará $ 400,000 para costos de atención médica, no saben cuánto de eso se necesita cuando tengan 65, 75 u 85 años”, dijo Banerjee. “Esto dificulta la planificación”. Lea Una nueva forma de calcular los costos de atención médica para la jubilación. Entonces, ¿cuánto debe esperar pagar por los gastos de atención médica cada año? Bueno, las estimaciones de diferentes fuentes varían, pero solo un poco. Banerjee estima los gastos de atención médica anuales en el percentil 50 en $ 5,200 para aquellos cubiertos por Medicare tradicional (Partes A y B) y un plan de medicamentos recetados (Parte D); a $ 4,500 para aquellos cubiertos por un plan Medicare Advantage HMO que incluye cobertura de medicamentos recetados (planes MA-PD); ya $ 7,900 para aquellos cubiertos por Medicare tradicional (Partes A y B), un plan de medicamentos recetados (Parte D) y Medigap. Según un artículo publicado en el Retirement Management Journal (una revista académica en la que me desempeño como editor), los gastos médicos anuales promedio para todos los jubilados de 65 a 94 años, excluyendo los costos a largo plazo, son aproximadamente $ 4,500, o el 15% del total. gasto. Lea Comprender el costo real de la atención médica durante la jubilación por Nick Halen, Kelli Faust y Todd Taylor. Vanguard predijo que el gasto anual de atención médica de una mujer de 65 años en 2018 fue de $ 5,200. Lea Planificación de los costos de atención médica durante la jubilación. Y Fidelity dice que la pareja promedio de 65 años gastará alrededor de $ 11,400 en atención médica durante el primer año de jubilación. Entonces, ahí lo tiene: la persona promedio gastará alrededor de $ 5,700 en un año de hoy en primas y gastos de bolsillo. Desglose de los costos de atención médica en categorías: primas y costos de bolsillo (OOP), deducibles, copagos, coseguro, servicios no cubiertos por el seguro; También puede reducir la ansiedad que a menudo se produce al observar los montos globales necesarios para pagar los costos de atención médica durante la jubilación. Según el artículo del Retirement Management Journal, los costos se pueden desglosar en primas que representan el 64% del gasto total en atención médica de todos los jubilados y “probablemente se conocerán de antemano con un grado relativamente alto de certeza”, mientras que los costos de bolsillo – que representan el 36% del gasto sanitario total – son realmente variables y más difíciles de predecir. La mayoría de los costos de atención médica se pueden planificar mediante una planificación adecuada. La investigación de Banerjee proporciona una evaluación ligeramente diferente pero similar. “Las primas del seguro médico representan aproximadamente entre el 75% y el 80% de los gastos anuales de atención médica”, señaló. “Y estos pueden presupuestarse y planificarse como cualquier otro gasto doméstico recurrente. Esto significa que la mayoría de los costos de atención médica se pueden planificar mediante una planificación adecuada de los ingresos para la jubilación “. ¿Qué significa eso? Las primas, similares a otros gastos mensuales, como un cable o una factura de servicios públicos, a menudo se pagan con los ingresos mensuales. Por otro lado, es mucho más probable que los gastos de bolsillo se financien con los ahorros. Otros están de acuerdo. Los gastos básicos de atención médica, escribieron los autores del artículo de Retirement Management Journal, “se pueden presupuestar y planificar de manera efectiva porque la variabilidad del gasto es manejable, particularmente para los jubilados con coberturas complementarias”. Para muchos, ese presupuesto incluiría ahorrar para los costos de atención médica durante la jubilación utilizando una cuenta de ahorros para la salud (HSA) y, en ausencia de una HSA, asignar una parte de los ahorros para la atención médica. Si le ayuda, asigne del 5% al ​​15% de sus ahorros para gastos de atención médica futuros. Otra forma de planificar los gastos de atención médica: los empleados, en lugar de retirarse de un trabajo con beneficios de salud, los empleados pueden optar por seguir trabajando, al menos a tiempo parcial, en un trabajo que les permita permanecer cubiertos, según este informe de la Sociedad de Actuarios. , Gestión de los riesgos posteriores a la jubilación: estrategias para una jubilación segura. Los hábitos saludables (comer bien, hacer ejercicio y cosas por el estilo) también pueden contribuir en gran medida a que los costos básicos de atención médica durante la jubilación sean manejables. Los prejubilados también deben pensar en otros recursos para pagar posiblemente los gastos de atención médica durante la jubilación, incluida una hipoteca inversa y el valor en efectivo de su póliza de seguro de vida. Considere el seguro Medigap para cubrir los gastos de bolsillo En cuanto a los gastos de bolsillo, Banerjee también señala que dichos costos son una parte menor de los costos generales de atención médica, pero la variación en los costos de bolsillo es muy alta. Dado eso, los seguros complementarios como las pólizas Medigap podrían ayudar a controlar esos costos de bolsillo, anotó. Otros también están de acuerdo en que comprar una póliza Medigap puede mantener manejables esos costos de bolsillo. Por ejemplo, el Employee Benefit Research Institute (EBRI) estima los ahorros para los gastos de atención médica durante la jubilación al “asumir que todos tienen el mejor seguro posible además de Medicare, lo que elimina la incertidumbre tanto como sea posible debido a las variaciones en el uso de atención médica debido al estado de salud y otras circunstancias imprevistas ”, dijo Paul Fronstin, director de EBRI. Planificación para riesgos no diversificables Los investigadores parecen estar de acuerdo en cómo planificar y pagar las primas y los costos de OOP durante la jubilación. Sin embargo, están menos de acuerdo cuando se trata de planificar y pagar las crisis y los gastos tardíos, incluida la atención a largo plazo. Una estrategia adecuada para administrar los gastos de atención médica durante la jubilación es planificar los riesgos conocidos o diversificables y asegurar los riesgos desconocidos o no diversificables, incluidos los gastos de longevidad y cuidados a largo plazo, según el documento Retirement Management Journal. En otras palabras, compre una anualidad para administrar el riesgo de longevidad y un seguro de atención a largo plazo para los gastos de atención a largo plazo. Si bien la mayoría de los costos de la atención médica se pueden planificar mediante una planificación adecuada de los ingresos para la jubilación, existe una pregunta abierta sobre la planificación y el pago de las crisis de atención médica y los riesgos no diversificables. La buena noticia, al menos según Banerjee, es la siguiente: muy pocos jubilados experimentan un impacto catastrófico en la atención médica. Y aunque la probabilidad de sufrir crisis en la atención médica aumenta con la edad, en particular después de los 80 años, muy pocos jubilados vieron un aumento permanente en los costos de atención médica después de tener un gran gasto en atención médica. Lea Planificación de costos de atención médica inesperados durante la jubilación. La cantidad y la variabilidad de los gastos de atención médica aumentan con la edad y los jubilados con problemas de salud ven más variabilidad en los gastos de atención médica, según el documento Retirement Management Journal. Pero la probabilidad de que los costos de la atención médica en los últimos dos años de la vida de una persona agoten inevitablemente sus finanzas durante la jubilación es baja, según Banerjee. Y entre los jubilados que no reciben Medicaid, casi la mitad no tiene gastos de asilo de ancianos durante sus últimos dos años de vida. Lea La verdad sobre los gastos de atención médica al final de la vida. Aún así, el riesgo de cola sigue siendo un riesgo. Y “en lugar de autoasegurar estos riesgos mediante la elaboración de presupuestos y reservar potencialmente cientos de miles de dólares para cubrir costos inesperados, es más eficiente agrupar estos riesgos con otros jubilados a través de la compra de seguros”, afirman los autores del Retirement Management Journal. . En otras palabras, considere comprar una anualidad para administrar el riesgo de longevidad y un seguro de atención a largo plazo para los costos de atención a largo plazo. “Los costos de atención a largo plazo son el polo más largo en la tienda y el más variable, dijo Chris Heye, fundador de Whealthcare Planning. Su recomendación es que la mayoría de las personas deberían prepararse para al menos tres años de costos de atención a largo plazo y asumir que el último año o dos de vida requerirán algo cercano a la atención las 24 horas del día, los 7 días de la semana. Leer el costo de la atención a largo plazo por estado | Informe del costo de la atención para tener una idea de los posibles costos de la atención a largo plazo. Mientras tanto, algunos expertos instan a tener precaución cuando se trata de utilizar seguros para riesgos no diversificables. “Necesitamos ser más cuidadosos al prescribir las soluciones para la atención a largo plazo y los riesgos de longevidad”, dijo Banerjee. Para la atención a largo plazo, dijo que es probable que varios factores como el nivel de activos, la capacidad de mantenerse al día con las primas del seguro de atención a largo plazo, la salud financiera a largo plazo de la aseguradora, el posible cuidador y los arreglos de vivienda sean factores importantes. Por su parte, Blanchett dice que definitivamente vale la pena considerar el seguro de atención a largo plazo. “Pero muchas personas que lo desean y tienen una mayor expectativa de gastos de atención a largo plazo, no podrán obtenerlo y, si pueden, será realmente costoso”. Otros están de acuerdo. “El seguro de atención a largo plazo es un seguro terriblemente difícil de evaluar y comprar”, dijo Steven Podnos, planificador financiero certificado de Wealth Care. “La mayoría de mis clientes han decidido autoasegurarse (yo también) si tienen un cónyuge que pueda ayudar con la atención”. Aparte del seguro de atención a largo plazo, Blanchett dijo que “el valor líquido de la vivienda podría ser el activo de último recurso en caso de gastos de atención médica importantes, pero esta no es necesariamente una gran opción si hay un cónyuge sobreviviente”. Asegurar el riesgo de longevidad En cuanto al riesgo de longevidad, Banerjee dijo que hay factores importantes a considerar cuando se recomiendan las anualidades de ingresos. “El entorno actual de bajos intereses hace que las rentas vitalicias sean menos atractivas”, dijo. “Retrasar la edad de reclamación del Seguro Social podría ser una forma menos costosa de aumentar los ingresos por anualidades”. Y para una gran cantidad de hogares de jubilados, una parte significativa de sus activos de jubilación ya están anualizados a través del Seguro Social. “Por lo tanto, cualquier decisión adicional de compra de anualidades debe sopesarse cuidadosamente con las necesidades de liquidez de los jubilados”, dijo Banerjee. Blanchett, mientras tanto, dice que un jubilado puede cubrir el riesgo de longevidad con cierta facilidad usando una anualidad inmediata o diferida. El uso de una anualidad también podría funcionar para aquellos que están sanos. “Si está sano, es probable que pague más por la salud y la atención a largo plazo”, dijo Heye. “Esto se debe a que si estás sano, vas a vivir más tiempo”.